严格控制投资盲动 规范市场经济秩序
国内不锈钢市场的回顾与展望
2006-01-25 00:00 来源： 我的钢铁
一、2005年不锈钢市场值得关注的热点
1、市场价格出现巨大波动。
以张浦3042B 2mm价格为例，由2004年12月下旬的25800元／t(下同)，一路上涨至2005年2月下旬至3月上旬最高点26600元／t，随后下跌至11月下旬的最低点17900元／t。宝新价格则由26500元／t下跌至17500元，下降9000元／t，降幅达34％。
2、产业利润由暴利到亏损
钢厂利润由暴利转为亏损。以市场，304热轧卷3mm与冷轧0.6nm。价格差距测算，钢厂的盈利空间由+3000元／t，最大下跌至－3000元／t。
流通商盈利空间也由+1000多元／t，最大下跌至－2000多元／t。
3、进口不锈钢材料数量出现大幅度波动
以冷轧为例，最高由2005年3月份进口12.33万t，下跌至10月份的6.72万t，下跌幅度达46％；由2004年同期的5.41万t下跌至8月份的2.23万t，变化幅度达7.64万t。
4、钢厂每月价格开盘由对市场价格上涨的不断推动力，转变对市场价格的没有影响力，甚至成为市场价格一路下跌的追随者
从2004年8月份起，钢厂当月开盘价格一路拉升，成为市场价格上涨的巨大推动力，2005年4月，市场已经明显地表现出下跌趋势，钢厂仍然试图拉高价格，随后，钢厂开盘价格与市场完全脱节，从6月起，钢厂价格总体成为市场价格一路下跌的追随者。甚至有的钢厂通过出台“暗箱价格政策”，加剧了市场价格的下跌。市场有人称，2005年3月份以前，钢厂互相比看谁敢涨价，6月份以后又比看谁敢降价。
5、产能放大，产量增加不足20万t
2005年，国内主要不锈钢冷轧厂新投产16台冷轧机(联众一条连轧线相当于3台轧机、青浦2台、SKS2台、宝新4台、太钢5台)，大约可以形成150万t的生产能力。虽然，这些新投产的冷轧机，多数在2季度以后才开始有产品投放市场，特别是宝新和太钢在下半年才逐步有产品投放市场。真正在当年能够形成产量不会超过三分之一。但是，这些新增产能在市场上明显被放大，成为市场许多人的心病，从3月份起，就有人不断要求钢厂限产保价。
由于市场的原因，特别是2005年6月份以来，市场冷轧板与热轧卷价格(特别是进口热轧卷价格)倒挂，钢厂实际新增产量全年预计不会超过20万t。
6、200系不锈钢争论不断升温，使得200系与300系的价格关系大幅波动，市场200系的投放量也大起大落
从2004年2季度起，国内关于200系不锈钢的争论就开始不断升温，反对者称之为假冒伪劣产品，危害多；支持者称之为应对镍价高涨和满足不同市场需求的合理选择。
至今，争论仍在继续，但仍未有明确的定论，其间，对200系不锈钢与300系不锈钢差价的影响却是巨大的，以304与Nil的200系产品为例，2004年至今，价格差距在5300～10700元／t之间巨幅震荡。
同时，200系不锈钢产品的市场投放量也大起大落。一段时间没有人敢向国外出口商下单，一段时间又大量进口。国内钢厂生产的200系不锈钢产量也大起大落。2005年，浙江省200系的最高月产量达10万t左右，最低时仅1～2万t。
7、行业人士评说市场供大于求
一对市场颇有见地的业内人士称，尽管2004年我国还进口了290万t不锈钢钢材，比国产总量还要多，但目前在建项目与已建成项目加起来，生产能力已达到1500多万t，如果加上拟建的1000多万t不锈钢炼钢项目，总量将突破2500万t。这超过2004年全球不锈钢炼钢产量的总和。根据太钢多年来的观测和调研，未来国内不锈钢的最大容量最多也就是1000万t。近1500万t不锈钢生产能力的现状，分为三个阵营：第一阵营，年生产能力在50万t以上，代表国际不锈钢发展方向的大型不锈钢企业。有太钢、宝钢、张家港浦项、广州联众等。这些企业的不锈钢炼钢设施既符合国家产业政策，又代表了不锈钢发展方向。预计2008年，这些企业可形成600多万t的生产能力。第二阵营，符合国家产业政策，且符合不锈钢炼钢工艺技术要求，具有精炼设施的中型不锈钢企业。这些企业已经形成的生产能力约240万t，主要有东北特钢、南通特钢、温州瑞田、湖州久立、浙江青山等。在建的还有四川西南不锈钢有限责任公司等，总产能突破280万t。还有原特殊钢系统不锈钢部分生产能力约20万t没有统计在内，如大冶特钢、重庆特钢、抚顺特钢等。第三阵营，江苏、浙江、福建、广东、广西地区，目前已经发展到有500多万t假冒伪劣不锈钢的小炼钢能力。如果不加强控制，这部分的产能今后还会更多。
7月份，宝钢不锈钢分公司的人士称，如果拟建和在建项目都投产，2010年，国内不锈钢冶炼能力将达2000万t，热轧产能将达1500万t，冷轧产能将超1000万t。把目前已经建成和在建不锈钢炼钢生产能力分为三个层次，区别在于第一层次670万t，第二层次290万t，第三层次50万t，合计1000多万t。因此不锈钢产业结构调整任重道远，国家应制定合理的产业政策引导国内不锈钢行业向良性发展。截止2008年底，中国不锈钢炼钢能力将达到1748万t。另一种预测称，不锈钢工业结构调整的目标将于2006年实现，具体标志是：不锈钢产能将达到900万t(其中国企490万t，合资企业160万t，民营企业约250万t)。
8、国家加强宏观调控，不锈钢生产和流通领域因资金、环保问题被迫退出或停业的现象出现
江苏发生的事例：因解决资金案，常州市中级人民法院判决将一家不锈钢企业固定资产全部赔偿原告，该厂厂房内已经基本被拆卸一空。
浙江发生的事例：银行加强监管，为回收贷款将一家不锈钢流通商的库存全部拍卖，该流通
商被迫停业。
河北、辽宁发生的事例：两家新建成的年产能总计20万t以上的不锈钢厂，因流动资金缺乏，被迫停产。
浙江发生的事例：一家年产能30万t不锈钢的企业因环保不达标，与当地农民发生械斗，被政府命令停产整顿近一年，直至4季度才逐步恢复生产。
9、不锈钢业内博弈进一步加剧
首先是国外不锈钢厂与国内不锈钢钢厂之间的博弈，既包括产品销售之间的博弈，也包括试图控制原料的博弈。
国内钢厂与钢厂之间、流通商与流通商之间、钢厂与流通商t之间、下游与流通商和钢厂之间|……与不锈钢相关的各种利害方之间的博弈都不断加剧。
二、2006年国内不锈钢市场预测
需求继续稳定增长(接近600万t)，但增长幅度会继续有所减缓
——2005年，我国不锈钢人均消费将突破4kg，继续保持全球人均水平，全球不锈钢消费增长率曲线对我们有一定的参考价值，国内不锈钢消费增长率大体上保持在或略高于全球平均水平(7％～10％)。
——根据1990年以来的全球不锈钢消费增长周期变化，受到主要经济体特别是中国的经济发展速度放缓，2006年，全球不锈钢消费水平继续处于低谷阶段，需求增幅回落。
2、国内不锈钢产能进一步放大
——宝钢不锈钢分公司二期2005年已经投产，2006年将实现批量生产，预计全年一、二期合计可能达到100万t水平，比2005年增长30万t左右。
——太钢、张浦新炼钢、热轧项目预计3季度建成，4季度可实现批量生产，按当年实现产能十分之一测算，可增长25万t左右。
——酒钢新炼钢项目2005年已试生产，2006年按达到产能三分之一左右，可增长15万t左右。
——2004年以来陆续投产的一批中型不锈钢炼钢、热轧企业，产能总计超过100万t，2006年有可能再增产30万t以上。
初步预测，2006年国内不锈钢粗钢和热轧产量将比2005年增长100万t左右。
——2005年陆续投产的拥有150万t的冷轧产能，当年实现20万t左右的产量，2006年有可能再增产40万t以上。
——2006年，酒钢、天津钢管各新投产两台冷轧机组，新增约40万t产能，按当年实现四分之一产量测算，可新增约10万t。
初步预测，2006年国内冷轧产量将比2005年增长50万t。
3、千方百计控制并减少进口、增加出口，是2006年国内不锈钢生产商和流通商共同的第一要务
2006年，国内炼钢和热轧产量可能增长100万t左右，而需求仅可能增长50万t左右。冷轧产量可能增长50万t左右，而需求仅可能增长30万t左右。
为保持国内不锈钢供需基本平衡，客观上要求国内生产商和流通商共同努力控制并减少进口，增加出口。这是国内不锈钢行业的共同利益所在。
首先，需要传统进口商积极转向从国内生产商采购，同时，生产商也应当努力从数量、质量、品种、规格等方面满足进口商的采购需求。
其次，生产商和流通商要共同努力，保持国内不锈钢市场的低价位水平，1)给下游用户和进口商以吸引力，使他们愿意从国内钢厂(市场)采购；2)使从事和使用进口产品的流通商和下游用户无利可图；3)有利于增加出口。
再次，加强预警机制建设，防止国外企业的低价倾销。
总之，如果不能有效地控制减少进口并增加出口，使进出口继续保持2005年水平，将出现严重的供大于求，造成国内市场形势的进一步恶化。2005年国内不锈钢冷轧市场已经供大于求，2006年不能再重复2005年的失误。
4、2006年国内不锈钢市场价格水平展望
中国继续保持全球最低价位。这既是减少进口、增加出口的需要，也是为了保持低成本的优势。
5、结论
——充分珍惜当前出现的产业结构调整的极好机遇，切实树立并认真实践科学发展观，坚持走新型工业化道路，全面落实《钢铁产业发展政策》。制订并实施与产业政策相配套的金融等政策，严格控制潜在的盲目高水平投资，切实制止已经出现的低水平重复建设，有效取缔不锈钢中的“地条钢”。
——生产、流通、消费等各个环节，要真正认识各方的共同利益所在，协调一致，坚持共赢。特别是以钢厂为代表的国内产业要努力实现由粗放式发展向科学发展的转变，努力从数量、质量、品种、价格、服务等各方面全方位地满足用户需求。
——政府相关部门和行业组织要切实把工作重心放在落实产业政策、规范市场经济秩序上来。
1、市场价格出现巨大波动。
以张浦3042B 2mm价格为例，由2004年12月下旬的25800元／t(下同)，一路上涨至2005年2月下旬至3月上旬最高点26600元／t，随后下跌至11月下旬的最低点17900元／t。宝新价格则由26500元／t下跌至17500元，下降9000元／t，降幅达34％。
2、产业利润由暴利到亏损
钢厂利润由暴利转为亏损。以市场，304热轧卷3mm与冷轧0.6nm。价格差距测算，钢厂的盈利空间由+3000元／t，最大下跌至－3000元／t。
流通商盈利空间也由+1000多元／t，最大下跌至－2000多元／t。
3、进口不锈钢材料数量出现大幅度波动
以冷轧为例，最高由2005年3月份进口12.33万t，下跌至10月份的6.72万t，下跌幅度达46％；由2004年同期的5.41万t下跌至8月份的2.23万t，变化幅度达7.64万t。
4、钢厂每月价格开盘由对市场价格上涨的不断推动力，转变对市场价格的没有影响力，甚至成为市场价格一路下跌的追随者
从2004年8月份起，钢厂当月开盘价格一路拉升，成为市场价格上涨的巨大推动力，2005年4月，市场已经明显地表现出下跌趋势，钢厂仍然试图拉高价格，随后，钢厂开盘价格与市场完全脱节，从6月起，钢厂价格总体成为市场价格一路下跌的追随者。甚至有的钢厂通过出台“暗箱价格政策”，加剧了市场价格的下跌。市场有人称，2005年3月份以前，钢厂互相比看谁敢涨价，6月份以后又比看谁敢降价。
5、产能放大，产量增加不足20万t
2005年，国内主要不锈钢冷轧厂新投产16台冷轧机(联众一条连轧线相当于3台轧机、青浦2台、SKS2台、宝新4台、太钢5台)，大约可以形成150万t的生产能力。虽然，这些新投产的冷轧机，多数在2季度以后才开始有产品投放市场，特别是宝新和太钢在下半年才逐步有产品投放市场。真正在当年能够形成产量不会超过三分之一。但是，这些新增产能在市场上明显被放大，成为市场许多人的心病，从3月份起，就有人不断要求钢厂限产保价。
由于市场的原因，特别是2005年6月份以来，市场冷轧板与热轧卷价格(特别是进口热轧卷价格)倒挂，钢厂实际新增产量全年预计不会超过20万t。
6、200系不锈钢争论不断升温，使得200系与300系的价格关系大幅波动，市场200系的投放量也大起大落
从2004年2季度起，国内关于200系不锈钢的争论就开始不断升温，反对者称之为假冒伪劣产品，危害多；支持者称之为应对镍价高涨和满足不同市场需求的合理选择。
至今，争论仍在继续，但仍未有明确的定论，其间，对200系不锈钢与300系不锈钢差价的影响却是巨大的，以304与Nil的200系产品为例，2004年至今，价格差距在5300～10700元／t之间巨幅震荡。
同时，200系不锈钢产品的市场投放量也大起大落。一段时间没有人敢向国外出口商下单，一段时间又大量进口。国内钢厂生产的200系不锈钢产量也大起大落。2005年，浙江省200系的最高月产量达10万t左右，最低时仅1～2万t。
7、行业人士评说市场供大于求
一对市场颇有见地的业内人士称，尽管2004年我国还进口了290万t不锈钢钢材，比国产总量还要多，但目前在建项目与已建成项目加起来，生产能力已达到1500多万t，如果加上拟建的1000多万t不锈钢炼钢项目，总量将突破2500万t。这超过2004年全球不锈钢炼钢产量的总和。根据太钢多年来的观测和调研，未来国内不锈钢的最大容量最多也就是1000万t。近1500万t不锈钢生产能力的现状，分为三个阵营：第一阵营，年生产能力在50万t以上，代表国际不锈钢发展方向的大型不锈钢企业。有太钢、宝钢、张家港浦项、广州联众等。这些企业的不锈钢炼钢设施既符合国家产业政策，又代表了不锈钢发展方向。预计2008年，这些企业可形成600多万t的生产能力。第二阵营，符合国家产业政策，且符合不锈钢炼钢工艺技术要求，具有精炼设施的中型不锈钢企业。这些企业已经形成的生产能力约240万t，主要有东北特钢、南通特钢、温州瑞田、湖州久立、浙江青山等。在建的还有四川西南不锈钢有限责任公司等，总产能突破280万t。还有原特殊钢系统不锈钢部分生产能力约20万t没有统计在内，如大冶特钢、重庆特钢、抚顺特钢等。第三阵营，江苏、浙江、福建、广东、广西地区，目前已经发展到有500多万t假冒伪劣不锈钢的小炼钢能力。如果不加强控制，这部分的产能今后还会更多。
7月份，宝钢不锈钢分公司的人士称，如果拟建和在建项目都投产，2010年，国内不锈钢冶炼能力将达2000万t，热轧产能将达1500万t，冷轧产能将超1000万t。把目前已经建成和在建不锈钢炼钢生产能力分为三个层次，区别在于第一层次670万t，第二层次290万t，第三层次50万t，合计1000多万t。因此不锈钢产业结构调整任重道远，国家应制定合理的产业政策引导国内不锈钢行业向良性发展。截止2008年底，中国不锈钢炼钢能力将达到1748万t。另一种预测称，不锈钢工业结构调整的目标将于2006年实现，具体标志是：不锈钢产能将达到900万t(其中国企490万t，合资企业160万t，民营企业约250万t)。
8、国家加强宏观调控，不锈钢生产和流通领域因资金、环保问题被迫退出或停业的现象出现
江苏发生的事例：因解决资金案，常州市中级人民法院判决将一家不锈钢企业固定资产全部赔偿原告，该厂厂房内已经基本被拆卸一空。
浙江发生的事例：银行加强监管，为回收贷款将一家不锈钢流通商的库存全部拍卖，该流通
商被迫停业。
河北、辽宁发生的事例：两家新建成的年产能总计20万t以上的不锈钢厂，因流动资金缺乏，被迫停产。
浙江发生的事例：一家年产能30万t不锈钢的企业因环保不达标，与当地农民发生械斗，被政府命令停产整顿近一年，直至4季度才逐步恢复生产。
9、不锈钢业内博弈进一步加剧
首先是国外不锈钢厂与国内不锈钢钢厂之间的博弈，既包括产品销售之间的博弈，也包括试图控制原料的博弈。
国内钢厂与钢厂之间、流通商与流通商之间、钢厂与流通商t之间、下游与流通商和钢厂之间|……与不锈钢相关的各种利害方之间的博弈都不断加剧。
二、2006年国内不锈钢市场预测
需求继续稳定增长(接近600万t)，但增长幅度会继续有所减缓
——2005年，我国不锈钢人均消费将突破4kg，继续保持全球人均水平，全球不锈钢消费增长率曲线对我们有一定的参考价值，国内不锈钢消费增长率大体上保持在或略高于全球平均水平(7％～10％)。
——根据1990年以来的全球不锈钢消费增长周期变化，受到主要经济体特别是中国的经济发展速度放缓，2006年，全球不锈钢消费水平继续处于低谷阶段，需求增幅回落。
2、国内不锈钢产能进一步放大
——宝钢不锈钢分公司二期2005年已经投产，2006年将实现批量生产，预计全年一、二期合计可能达到100万t水平，比2005年增长30万t左右。
——太钢、张浦新炼钢、热轧项目预计3季度建成，4季度可实现批量生产，按当年实现产能十分之一测算，可增长25万t左右。
——酒钢新炼钢项目2005年已试生产，2006年按达到产能三分之一左右，可增长15万t左右。
——2004年以来陆续投产的一批中型不锈钢炼钢、热轧企业，产能总计超过100万t，2006年有可能再增产30万t以上。
初步预测，2006年国内不锈钢粗钢和热轧产量将比2005年增长100万t左右。
——2005年陆续投产的拥有150万t的冷轧产能，当年实现20万t左右的产量，2006年有可能再增产40万t以上。
——2006年，酒钢、天津钢管各新投产两台冷轧机组，新增约40万t产能，按当年实现四分之一产量测算，可新增约10万t。
初步预测，2006年国内冷轧产量将比2005年增长50万t。
3、千方百计控制并减少进口、增加出口，是2006年国内不锈钢生产商和流通商共同的第一要务
2006年，国内炼钢和热轧产量可能增长100万t左右，而需求仅可能增长50万t左右。冷轧产量可能增长50万t左右，而需求仅可能增长30万t左右。
为保持国内不锈钢供需基本平衡，客观上要求国内生产商和流通商共同努力控制并减少进口，增加出口。这是国内不锈钢行业的共同利益所在。
首先，需要传统进口商积极转向从国内生产商采购，同时，生产商也应当努力从数量、质量、品种、规格等方面满足进口商的采购需求。
其次，生产商和流通商要共同努力，保持国内不锈钢市场的低价位水平，1)给下游用户和进口商以吸引力，使他们愿意从国内钢厂(市场)采购；2)使从事和使用进口产品的流通商和下游用户无利可图；3)有利于增加出口。
再次，加强预警机制建设，防止国外企业的低价倾销。
总之，如果不能有效地控制减少进口并增加出口，使进出口继续保持2005年水平，将出现严重的供大于求，造成国内市场形势的进一步恶化。2005年国内不锈钢冷轧市场已经供大于求，2006年不能再重复2005年的失误。
4、2006年国内不锈钢市场价格水平展望
中国继续保持全球最低价位。这既是减少进口、增加出口的需要，也是为了保持低成本的优势。
5、结论
——充分珍惜当前出现的产业结构调整的极好机遇，切实树立并认真实践科学发展观，坚持走新型工业化道路，全面落实《钢铁产业发展政策》。制订并实施与产业政策相配套的金融等政策，严格控制潜在的盲目高水平投资，切实制止已经出现的低水平重复建设，有效取缔不锈钢中的“地条钢”。
——生产、流通、消费等各个环节，要真正认识各方的共同利益所在，协调一致，坚持共赢。特别是以钢厂为代表的国内产业要努力实现由粗放式发展向科学发展的转变，努力从数量、质量、品种、价格、服务等各方面全方位地满足用户需求。
——政府相关部门和行业组织要切实把工作重心放在落实产业政策、规范市场经济秩序上来。
